来源：微信公号 2022-11-21
先罗列一下有关人士的说法：国际货币基金组织总裁格奥尔基耶娃表示，全球经济正经历一场根本性转变：从相对可预测的世界转变成更加脆弱的世界。任正非说，这是一个非常痛苦的历史时期。要准备过冬，要将寒意传达给每一个人。光速创投说：过去十年的繁荣时代毫无疑问已经结束。法国总统马克龙说，世界正面临“重大转变”，“我相信我们正在经历一个转折点或大动荡……我们的生活似乎是由一系列危机构成的，一个比一个严重”。马克龙还说，在这种情况下，法国面临“牺牲”，从前的富足生活将不复存在。
对此，红杉资本则说得更为明确而具体：美国经济在2020年3月受疫情影响出现下滑，但在之后迅速反弹，这种情况将不会再发生。因为，现在货币和财政政策已经用尽，持续的通胀和地缘政治冲突进一步限制了宏观层面解决问题的能力。因此，红杉资本给人们的建议是：适应与忍耐（Adapting to Endure）。
其实，还有更耸人听闻的种种说法。有人甚至认为，我们也许面临一场类似上个世纪三十年代经济大萧条那样的经济危机。前面我就说过，我不是这方面的专家，没有这个预测能力，但从目前种种迹象来看，说我们可能面临一个明显的经济收缩期，可能更有把握一些。当然，经济收缩期是一个比较模糊的说法，但经济发展速度的放慢几乎是可以肯定的。而且，还要指出的一点是，这个收缩期可能并非很快就会过去，因为造成收缩的原因不是短时间可以解决的。
在经济收缩期我们会面临一种什么样的情况？下面的几个概念也许可以深化我们对这个问题的认识。
第一个概念是短缺。短缺，可以说是一个久违的名词了。短缺经济这个概念是匈牙利经济学家科尔奈提出的，它本来指的是，在软预算约束的体制下必然会出现的现象。而这里的短缺所指的意思与此不同。我们知道，在全球化时代，形成的是生产要素的全球配置。这是一种以比较优势来进行取舍的配置，并由此产生种种的过剩：相对于廉价的劳动力来说，价格昂贵的劳动力是过剩的；相对于价格低廉的能源和原材料来说，高价能源和原材料是过剩的；相对于成本低廉的运力来说，价格高企的运力是过剩的。而更重要的是，由于优化的资源配置大大提高了劳动生产率，各种产品似乎都出现普遍的过剩：卖不出去的商品随地可见，寻找市场成了生产者的第一要务。
而这次的大拆解过程，有可能将短缺经济这个现象，重新拉回到我们的生活当中。其道理是显而易见的。大拆解，意味着产业链或供应链的某些环节中断了，缺失了。你得重新来寻找其替代品。而这些替代品并不是想找就能容易找到的。至少说，将一些替代品生产出来，得需要时间。特别是，如果大拆解过程伴随着冲突与制裁的情况下，就更是如此。中国汽车里的芯片面临的就是这样的问题。
第二个概念是高成本时代。眼下，世界性的通货膨胀，是一个众所关心的话题。这里我想说的是，不要把这次通货膨胀看作是俄乌战争或新冠疫情造成的一种暂时性现象。欧美央行的加息或许会使通货膨胀回到一个比较温和的水平，但一个物美价廉的时代正在不可挽回地离我们而去。这是很好理解的。在过去几十年的全球化时代，资源全球化配置的优势，为降低整个经济运行的成本提供了可能。廉价的劳动力，廉价的能源和原材料，便利的物流，不断降低的交易成本，所有这一切组合在一起，使得产品的成本保持在一个很低的水平。但现在，这一切似乎正在远去。
第三个概念是贸易萎缩。从目前的情况看，世界贸易的萎缩也是可以预见的。今年年初，国际货币基金组织总裁格奥尔基耶娃就表示，全球贸易明显萎缩。WTO一份报告预计，2023年全球商品贸易量应会仅增长1%，远低于之前预测的3.4%。被视为“全球贸易晴雨表”的海运价格近来出现的大幅下跌，具有明显的象征性。国际航运集团马士基预计，今年全球集装箱需求将下降2%-4%，低于此前预期，不仅如此，2023年集装箱需求也可能继续出现萎缩。
第四个概念是可能的经济衰退。Zoltan Polzsar指出，在西方，只有用一场衰退才能解决目前的通货膨胀。他说，我们需要形成一个大大的“L”型衰退来抑制通胀，我们必须促进一轮负财富效应来压制消费需求，从而使得消费面能够匹配供给面的新的现实。而且，我们无法指望由消费产生这个“/”的上行趋势。我们将不得不自己生产所有我们需要的东西，但由于过去三大支柱的解体，供应链和产业链的重组，势必使成本大大增加。这无疑会导致经济增速的下降。而中国的问题则相反，我们过去世界工厂的产能是在全球化背景下形成的，世界工厂的实际产能是大大大于我们国内的正常需求的。即便是人们一再强调的内需问题解决了，还会有一部分产能是过剩的。
在这种情况下，有一种收缩型思维是非常重要的。这是我在2018年提出的一个概念，当时考虑的还主要是人口问题。过去几十年的全球化过程，可以说是一个高歌猛进的扩张期。经济在扩张，技术在扩张，消费在扩张，人们的欲望也在扩张。我们的经济是扩张型的，我们的货币是扩张型的，我们的预算和财政是扩张型的，我们的行政机构规模是扩张型的，我们的企业是扩张型的，甚至我们家庭和个人的财务与消费也是扩张型的。世界上的一切，几乎都是基于扩张的逻辑安排，都是基于扩张的逻辑展开。而在一个经济收缩的时代，我们需要有一种收缩型思维。
